USD

AED

AFN

ALL

AMD

ANG

AOA

ARS

AUD

AWG

AZN

BAM

BBD

BDT

BGN

BHD

BIF

BMD

BND

BOB

BRL

BTN

BWP

BYN

BZD

CAD

CDF

CHF

CLF

CLP

CNH

CNY

COP

CRC

CUC

CUP

CVE

CZK

DJF

DKK

DOP

DZD

EGP

ERN

ETB

EUR

FJD

FKP

GBP

GEL

GHS

GIP

GMD

GNF

GTQ

GYD

HKD

HNL

HRK

HTG

HUF

IDR

ILS

IMP

INR

ISK

JMD

JOD

JPY

KES

KGS

KHR

KMF

KPW

KRW

KWD

KYD

KZT

LAK

LBP

LKR

LRD

LSL

LYD

MAD

MDL

MGA

MKD

MMK

MNT

MOP

MRO

MRU

MUR

MVR

MWK

MXN

MYR

MZN

NAD

NGN

NIO

NOK

NPR

NZD

OMR

PAB

PEN

PGK

PHP

PKR

PLN

PYG

QAR

RON

RSD

RUB

RWF

SAR

SBD

SCR

SDG

SEK

SGD

SHP

SLL

SRD

SSP

STD

STN

SVC

SYP

SZL

THB

TJS

TMT

TND

TOP

TRY

TTD

TWD

TZS

UAH

UGX

UYU

UZS

VES

VND

VUV

WST

ZAR

ZMW

ZWL

Forklog 2024-12-17 10:28:17

Оператор Solana-ноды рассказал, кто зарабатывает на лихорадке мем-коинов

Solana, Jito и Raydium — главные бенефициары хайпа вокруг мем-коинов. Самая выгодная стратегия — долгосрочная поставка ликвидности на рынок «смешных монет». Рынок мем-коинов проходит через «второй цикл» с повышенной конкуренцией и рисками. Поставка ликвидности для рынка мем-коинов прибыльнее, чем может показаться. Таким мнением поделился оператор узла Solana и контрибьютор проекта Jito по имени Лео, также известный как IQX, в интервью с Wu Blockchain. Solana, Jito и Raydium — бенефициары ажиотажа вокруг мем-коинов По наблюдениям Лео, большую часть прибыли от ажиотажа вокруг мем-коинов получают Solana, Jito и Raydium. Они почти всегда входят в первую пятерку лидеров по данным DeFi Llama и часто зарабатывают больше, чем сумма сборов за газ в Ethereum. «Это три основных игрока, которые тихо получают наибольшую прибыль», — отметил эксперт. Первые 10 проектов по месячному доходу. Данные: DeFi Llama. Raydium на 18 месте и Jito на 19 месте рейтинга проектов по месячному доходу. Данные: DeFi Llama. Он также обратил внимание на роль RPC-узлов — «ретрансляторов», которые не участвуют в поддержании консенсуса напрямую, но передают клиентские запросы валидаторам в сети. По словам Лео, эти узлы составляют инфраструктуру для многих Telegram-ботов для высокочастотного трейдинга. «Что касается Jito, то это крупнейший поставщик ликвидного стейкинга (LST) на Solana, с долей рынка около 43%. Чего люди могут не знать, так это того, что около 80% валидаторов Solana используют клиентское программное обеспечение Jito», — отметил специалист. Он подчеркнул, что Jito предлагает механизм для сортировки и «упаковки» транзакций для отправки валидаторам с добавлением «чаевых» за обработку. Доплата необходима, чтобы избежать фронтраннинга. Поставки ликвидности для мем-коинов на Solana Лео отметил, что прибыль поставщика ликвидности в первую очередь зависит от того, покрывают ли комиссионные сборы его непостоянные убытки: «Я видел отчет, в котором обсуждалось, что поставки ликвидности на Ethereum в целом невыгодны, поскольку транзакционные комиссии даже близко не покрывают непостоянные убытки». По его словам, из-за этого значительная часть трейдинга в экосистеме второй по капитализации криптовалюты проходит на централизованных площадках. Ончейн-провайдеры ликвидности становятся «инструментами арбитража между CEX». «Многие говорят, что AMM на Ethereum поглотили много «токсичной ликвидности». Имеется в виду, что люди покупают дешево на CEX и продают дорого на AMM, или наоборот, из-за чего трафик на платформах в основном исходит от арбитражных трейдеров. Хороший трафик в основном находится на централизованных биржах, а не ончейн», — подчеркнул специалист. Лео объяснил, что желающие купить токенов на $100 просто пойдут на Binance и не станут платить еще большую сумму за газ в Ethereum. На Solana стоимость транзакций значительно ниже. «Помню, во время первого цикла мем-коинов, где-то в первом квартале 2023 года, кто-то в Telegram-группе рассказывал, как заработал кучу денег, перейдя с Ethereum на Solana. Он сказал, что зарабатывает 100x на Solana, а доходы на Ethereum даже не покрывают газ», — отметил он. В 2023 году Лео поставлял ликвидность для мем-коина MOTHER. По его словам, изначально APR была выше 19 000%, а APY — 36 500%. «Всего за один день я заработал 50% на транзакционных сборах. Конечно, со временем доходность снизилась, но за этот период я инвестировал пару тысяч долларов и в итоге заработал почти $20 000 на сборах, — объяснил эксперт. — Это, вероятно, в два раза больше, чем я заработал бы, просто удерживая активы». Он подчеркнул, что поставки ликвидности на рынки мем-коинов на Solana — выгодное занятие. Оптимальная стратегия — долгосрочное удержание активов: «Рынок мем-коинов на Solana предлагает множество возможностей для высокочастотной торговли. Однако, если вы поставляете ликвидность в краткосрочной перспективе — скажем, 12 или 48 часов — трудно покрыть непостоянные убытки одними только комиссиями за транзакции». Лео отметил, что это очень волатильный рынок. Многие активы проходят пик, а потом их цена существенно падает. Токены, которые после этого восстанавливаются, приносят значительную прибыль. «Если сообщество мем-коина активно, с частыми обновлениями в Twitter и постоянным менеджментом, то поставки ликвидности могут быть очень прибыльными», — считает он. Второй цикл мем-коинов Solana По мнению Лео, сейчас рынок мем-коинов на Solana проходит через второй цикл. Первым циклом эксперт считает период между февралем и апрелем 2024 года. «Второй цикл более беспорядочен, но он также предоставляет возможности многим венчурным капиталистам и командам проектов. У них есть ресурсы, чтобы выйти на рынок и, возможно, получить краткосрочную прибыль», — объяснил он. С приходом новых игроков конкуренция и риски на рынке возрастают, и мем-коины вроде Popcat уже имеют множество пулов ликвидности. Лео также отметил, что сейчас зарабатывает в основном на токенах WIF и Popcat. «Благодаря концентрированной торговле ликвидностью моя ежедневная доходность остается между 0,5% и 3%. Это идеальная доходность для поставщика ликвидности на Solana, которая была бы практически невозможной на Ethereum», — подчеркнул специалист. Культура в Solana и мем-коинах Лео отметил, что одним из важных факторов, которые привлекли его в экосистеме Solana, стала культура в ее сообществе. Он выделил случай в 2022 году, когда сеть пострадала от краха FTX: «Я заметил, что основные разработчики экосистемы не ушли; вместо этого они подбадривали друг друга. [...] Именно тогда я понял, что основная сила Solana не рассеялась, и сообщество по-прежнему остается сплоченным». Специалист также подчеркнул важность культуры в мем-коинах. «Я не тот, кто может совершать высокорисковые сделки каждый день, но я верю в культуру мем-коинов. [...] Я думаю, что только топовые токены имеют настоящую культуру, а остальные, по сути, — просто мусорные активы», — объяснил он. По мнению Лео, именно экосистема Solana останется лидером в нише «смешных монет»: «В то время как в других сетях могут быть горячие тренды или даже новые конкуренты, самые популярные мем-коины, скорее всего, по-прежнему будут в экосистеме Solana». Напомним, в начале декабря основатель Solana Анатолий Яковенко объяснил пользу мем-коинов для сети.